今天AI算力表现强势主要原因系：
①9月9日英伟达发布新一代机型 VR200 NVL144 CPX，其中对1.6T光模块的需求将从GB300的1：2.5，变1:5；
②最近高盛对明年1.6T光模块的需求从1000万只上修至1500万只；而根据国内产业链内的调研，现在1.6T光模块基本上被海外大厂预定，因此预期明年1.6T光模块紧缺；
③海外大厂将陆续披露三季报，形成催化；
那么市场演绎了4个方向：
（1）1.6T光模块的核心供应商—中际旭创；
（2）800G光模块供应商—新易盛；
（3）光模块的上游，光芯片—源杰科技（最近源杰科技的25G光芯片预期就是下半年量产，近期应该进展顺利，因为收到了较大的订单）
（4）英伟达的潜在光模块供应商—思科(合作伙伴是—【剑桥科技】）、全球第二大光模块厂商Coherent（国内合作伙伴是—【汇绿生态】）
行业逻辑缺点：相较于GB300的9月份出炉，7月份炒作，时间线比较近，实际上 VR200 NVL144 CPX 明年下半年才出来，所以预期做的非常远。
PS: AI算力应该是科技继机器人的三花之后，第二个抢跑的方向，提前于中美战略30号左右出结果之前做的，因此说明资金认可度依然比较高，可适当关注核心【中际旭创】以及潜在新增光模块厂商【剑桥科技】【汇绿生态】
