物理AI是下一个万亿级风口

物理AI就是让AI走出云端，拥有物理躯体，看懂、理解、改造现实世界。物理AI爆发，聚焦四大领域：

1、人形机器人

人形机器人是物理AI最典型的实体载体，高速发展。IDC数据，2025年全球人形机器人出货1.8万台，同比增长5倍。国内宇树科技2025年人形机器人出货超5500台，海外Optimus2026开始量产，目标2030年产量100万台。

人形机器人先进入工厂、再进入家用。目前正从“商演”转向场景落地，优先切入搬运、巡检等工业场景。

人形机器人的下一个重点在“大脑”。机器人AI模型能力决定智能化实力，AI大模型+数据+算力，是下一轮商业化分水岭。

2、自动驾驶

自动驾驶是物理AI在出行场景的核心应用。自动驾驶大爆发，比预想更快。

年初我去美国考察驾驶了FSD，全程无接管，红绿灯、调头、进出主路，系统处理的比老司机还稳。今年，特斯拉官宣FSD监督版将入华，萝卜快跑等跑通出行服务，累计完成2000万次服务。

自动驾驶发展三大加速度：一是政策加速，全国多城开放无人驾驶商业化运营区域。二是成本下降，车载激光雷达、摄像头方案快速普惠化。三是AI数据飞轮加速，自动驾驶每多跑一公里，模型就更聪明。

3、AIPC

Agent时代到来后，越来越多任务需要本地完成。本地算力、低延迟、保护隐私的AI PC成为必选项。

2026年是AIPC爆发元年。联想、戴尔等主流PC厂商都已全线投入AIPC。英伟达正式发布AIPC芯片N1，联合微软、Arm，打造Win+Arm+CUDA生态，挑战传统Wintel联盟。黄仁勋说：AI PC不只是一台运行AI软件的电脑，它是为AI时代重新设计的个人计算平台。

未来，AI算力从云端走向边端。硬件上，NPU算力突破100TOPS，支持更大规模参数模型在本地运行；软件上，个人智能体Agent、本地知识库深度融合，以AI PC为代表的端侧AI成为家庭、个人的智能中枢。

4、AI眼镜

AI眼镜代表了下一代交互革命。过去是手机+AI，未来是眼镜+AI。AI眼镜将摄像头捕捉的影像，用AI大模型实时理解，实时语音、文字互动，成为AI的随身入口，让AI更融入日常。

2025年全球AI眼镜出货870万副，同比增长3倍以上。Meta-RayBan、小米眼镜、Rokid、夸克眼镜等是主要玩家。

我在2024年9月预测“信心牛，科技牛”。今年1月赴美考察回来提醒“AI海啸到来，AI的背后是算力，算力的背后是电力。站在光里，存在芯里。六大确定性方向是主线”。

最新在会员内部预测“下一个光”，芯光璀璨。

相信身经百战的老法师。

4日晚7点，我将在“任泽平宏观”视频号进行新的预测。