中午吃饭的时候，群里面大户惊叹的说：“化工涨得比创新药还多？”看到这个，博格大概率猜到了。博格之前私域发车抄底化工，这个大户跟车了；化工盈利了15%之后，博格清仓止盈了，这个大户也跟车了。博格后来又抄底绿电了，这个大户没有跟车。结果今天化工大涨3.7%，关键价格比之前止盈的价格还要高7%，大户觉得自己卖飞了。博格的心情比较平静的，因为后来买的绿电收益也有6%左右，化工+绿电轮动浮盈超过20%的，这个收益还是可以接受的。临近发稿的时候，港股创新药涨幅为4.76%，这个涨幅比化工涨幅高多了。图片再看看创新药的估值，最新市盈率为31.83倍，处于最近十年32%的位置，这个估值绝对不算高。有人问，今年以来创新药涨了很多了，为啥创新药的估值还不算高呢？市盈率=股价/盈利。如果价格涨了50%，盈利也涨了50%，市盈率估值是不变的。今年以来创新药上涨是盈利驱动的，这一点博格说了很多次了。昨天文章还把博格持仓的ETF都列了一遍，专门提到港股创新药，我持仓的ETF哪些赚得多？“港股创新药持仓36.6万，盈利93.73% PS：算上今天的收益应该超100%了博格一直看好创新药，在4月7日的时候，重仓买入这个ETF，之后一路上涨，累计收益率一度达到110%。在7月底的时候，博格还减仓了5-6万的港股创新药，计划等着创新药之后再减仓一点。结果国庆之后开始回调又亏了不少浮盈，索性继续持有吧，等后面创新药了再减仓一些。”年底是创新药BD大单的密集期，期望港股创新药可以继续涨。之前说过，博格的核心仓位：恒生科技、港股创新药、国防军工，这个三个今天都涨了，又是大回血的一天。瞅了一下最近加仓的。港股红利今天是跌的，仅是在创新高之后回调一下而已；中证红利与价值ETF今天也是涨的。最近两个月博格累计发车了，消费汉堡、医药汉堡、红利汉堡、安心汉堡。目前看之前发车都是赚钱的。4000点了，不少投资者开始转向稳健了，问博格：“红利还能加仓吗，安心汉堡还能加仓吗？”最近参加了几场投资策略会，大家统一的观点就是。去年“924”之前，A股与港股代表的中国资产是低估的。在“924”与“DeepSeek”大涨之后，A股估值已经合理了，港股估值也恢复了很多。现在很难赚到估值恢复的钱了，唯有靠挖掘未来盈利大增的行业了。换句话说，赚钱越来越难了。如果大家还有钱非要投资的话。博格在这里统一回答，牛市走了一半了求稳的话，新增资金配置安心汉堡或者其他固收+基金就行了。博格还会继续做一些行业轮动，例如之前提到的化工与绿电轮动，目前累计盈利超20%了。今天就聊到这里，大家点赞支持。
