基金调仓动向披露！涉及人形机器人、AI应用…… 别再瞎追热点！基金悄悄调仓的人形机器人、AI应用赛道，藏着2026年最稳的吃肉机会 最近一批主题基金披露了2025年四季报，调仓动作藏着不少干货信号，尤其是人形机器人和AI应用两大热门赛道，基金经理们早就开始悄悄布局了。 先看人形机器人赛道，中欧制造升级四季度大幅调整组合，提升了全球顶级本体厂商的供应链比例，还新进了模塑科技、恒勃股份这些配套进展领先的公司。 为啥这么调？其实不难理解，2026年是人形机器人量产元年的关键节点，特斯拉Optimus V3马上要发布，小鹏ET1车规级机器人已经落地，华为也通过哈勃投资加码具身智能，优必选更是拿到了空客和德州仪器的工业机器人订单，行业产业化速度远超预期。 基金经理们放弃部分国内本体厂商，转向供应链龙头，就是看中了这些公司能最先吃到量产放量的红利。 再看AI应用赛道，融通互联网传媒四季度加仓了值得买、光云科技、合合信息这些标的，基金经理张鹏专门提到，这些公司AI收入占比已经超过5%，甚至到10%，过去没被市场充分覆盖，现在估值修复和业绩增长的双重潜力都在释放。 开年AI应用虽然有短期退潮，但从机构调研数据来看，计算机行业已经成为公募调研的重点，AI医疗、AI营销这些垂直落地的赛道正在从主题炒作转向业绩兑现。 就像阿里巴巴千问APP接入淘宝支付宝生态，已经进入了“办事时代”，AI应用的落地速度正在加快。 除了这两大赛道，算力板块也是基金共识聚集地，东方阿尔法优势产业新进了中际旭创、新易盛这些光模块龙头，中欧信息科技重点布局CPO和存储主题，甚至还纳入了北美电力基础设施公司，提前布局超大算力集群的电网需求。 这些调仓动作都指向一个趋势：科技赛道已经从泛赛道布局转向细分龙头挖掘，纯概念炒作的个股会被市场淘汰，有技术壁垒、能落地变现的公司才是机构长期持有的标的。 最后给大家提个醒，跟着基金调仓不代表盲目抄作业，要关注基金重仓的细分方向：人形机器人重点看核心零部件厂商，比如关节、传感器、伺服系统；AI应用优先选有真实业绩支撑的垂直赛道公司，避开那些只会蹭热点的概念股。 你手里的基金有没有布局这些科技赛道？评论区聊聊你最看好今年科技行情里的哪一个细分机会。
